受益于多重政策利好及油價下挫拉升航空股等影響，“一帶一路”和券商板塊迎來爆發(fā)式行情。Wind數(shù)據(jù)顯示，交通運(yùn)輸、建筑、鋼鐵、非銀金融昨日強(qiáng)勢上漲4.74%、2.98%、2.25%和2.25%，多管齊下拉升滬指站上3500高點(diǎn)，創(chuàng)下2008年6月以來新高。
機(jī)構(gòu)人士認(rèn)為，在突破區(qū)間震蕩上限后，大盤確立上漲趨勢，市場將迎來新一輪普漲行情。其中，“一帶一路”這一國家級戰(zhàn)略將是貫穿全年的市場主題，有望催生投資者夢寐以求的戴維斯雙擊經(jīng)典案例；而券商板塊雖然在市場上漲中有望“一馬當(dāng)先”，但彈性較大，短期可重點(diǎn)關(guān)注。
市場確立上漲趨勢
多重政策疊加、主題交相輝映、外圍環(huán)境利好等多個因素，大大激發(fā)了市場的看多情緒。機(jī)構(gòu)人士指出，申購新股的巨額解凍資金為本周市場留下想象空間，在昨日創(chuàng)下新高后，市場向上空間已被打開，雖然本周仍有可能出現(xiàn)短期震蕩，但上漲趨勢基本確立。
南方基金首席策略分析師楊德龍表示，突破區(qū)間震蕩上限之后，大盤確立上漲趨勢。受益于“一帶一路”戰(zhàn)略具體方案即將發(fā)布、地方債務(wù)萬億置換計劃確定，以及高層對新興經(jīng)濟(jì)和股市發(fā)展的支持，市場近期給出了積極反應(yīng)。雖然經(jīng)濟(jì)增速下調(diào)至7%，但更加注重經(jīng)濟(jì)增長質(zhì)量和結(jié)構(gòu)調(diào)整，經(jīng)濟(jì)會因此出現(xiàn)更多利潤增長點(diǎn)，市場會出現(xiàn)全新的投資機(jī)會，賺錢效應(yīng)更加明顯，會吸引更多增量資金涌入，對于后市來說，反彈上漲的趨勢非常明顯。
星石投資首席投資策略師楊玲分析認(rèn)為，貨幣持續(xù)寬松、經(jīng)濟(jì)風(fēng)險降低以及A股整體估值水平依然處于相對較低的水平等三大因素是本輪牛市在現(xiàn)階段的核心支撐。她稱，地方債務(wù)置換計劃確定，經(jīng)濟(jì)突然失速的風(fēng)險顯著降低，在貨幣寬松的背景下，將有助于推動大牛市進(jìn)一步展開，而行業(yè)普漲則是歷次牛市的特征，這次也不可能例外。此外，去年底周期板塊飆漲，估值修復(fù)行情基本完成，周期板塊再度一枝獨(dú)秀狂飆突進(jìn)的可能性不大，更大可能是與其他板塊迎來新一輪普漲行情。
“一帶一路”主題貫穿全年
隨著兩會結(jié)束，“一帶一路”戰(zhàn)略具體方案也將于近期發(fā)布，此次公布的方案將包括一份詳細(xì)的重大工程項目清單，涉及鐵路、公路、能源、信息、產(chǎn)業(yè)園區(qū)等總計幾百項重大工程。在此背景下，昨日“一帶一路”板塊全面復(fù)蘇，其中核心的“馬歇爾計劃”概念更是領(lǐng)漲所有概念板塊。
楊德龍稱，政府工作報告中多次提到“一帶一路”戰(zhàn)略的重要性，計劃會為眾多中國的上市公司“走出去”帶來契機(jī)，它會是貫穿全年的投資主題，但可能會是一波一波的行情而不是連續(xù)性的，比如某些實(shí)質(zhì)性動作的落地會助推一輪，建議作為全年主題投資的品種來配置。
2014年基金凈值增長率超過60%、基金份額規(guī)模翻番的南方小康ETF基金經(jīng)理柯曉公開表示，“一帶一路”這一國家級策略將是一個持續(xù)很長時間的市場主題，其有望催生投資者夢寐以求的戴維斯雙擊經(jīng)典案例。
招商證券日前發(fā)布的建筑行業(yè)研究報告稱，關(guān)注兩會及政府工作報告，潛在主題包括PPP、“一帶一路”、環(huán)保、國企改革等。報告表示，從自上而下的角度，需要選擇有長遠(yuǎn)價值的標(biāo)的行業(yè)，而其中基本面穩(wěn)定或向上的公司更是配置首選，例如中工國際、中財國際、中國建筑等。